信用卡回饋這麼高，銀行賺什麼?

為了搶佔市場、引爆話題並吸引新客，近幾年各家銀行紛紛推出高回饋信用卡，像是中信LINE PAY卡、玉山U Bear卡、富邦J卡、台新GO GO卡、永豐大戶卡等等，甚至連新上線的純網銀LINE BANK 近期也在快點卡下了不少優惠，身為消費者，看到各家銀行大撒幣當然開心，但你是否曾經想過，祭出高優惠，銀行到底賺什麼?難道銀行都瘋了嗎?

回歸到最簡單的會計原則，收益需大於成本，才有執行專案的必要性，現在讓我們來看看，究竟銀行該如何認列發卡的損益分析呢?

成本面-信用卡成本比你想的多！

除了提供給消費者的高現金回饋，對於發卡行來說，其實還有許多隱藏在金融服務背後的成本，遠比一般消費者感知到的多。

資金成本

信用卡最大的特色之一就是遞延支付，刷卡購物後最多可遞延45天才付款，然而商家通常可以在款項結算後的1–3日即收到款項，這中間即是由發卡銀行先墊付交易款項，讓消費者能夠享受Buy Now Pay Later的服務，墊款所衍生的資金成本，發卡銀行是需要自行吸收的。

國際組織卡片季費

你曾經使用過信用卡旅平險、機場停車、機場接送等服務嗎?這些服務都是信用卡國際組織(Visa、Mastercard、JCB)所提供的，不同等級的卡種可對應到不同服務，當然，越高等級的卡片所能得到的服務越多元、越精緻。 因應上述這些服務，國際組織會向發卡銀行收取卡片季費，讓持卡人能夠免費享有這些加值服務，為了不浪費發卡銀行付的錢，快看看你手上的信用卡有哪些服務吧，通常銀行官網都有揭露。另外，除了這些服務，因為國際組織提供發卡行與收單行(註1)間的金流清算服務，會按照交易金額向發卡行收取清算費用，也包含在季費中。

電子票證回饋

在信用卡上常會看到電子票證logo如悠遊卡、一卡通、ICASH PAY等，讓這張卡不只能夠供一般商店消費使用，更可以使用電子票證儲值功能，在搭乘大眾運輸工具支付車資。有鑑於提供這樣的附加功能，可能增加消費者辦卡&持續用卡的動機，所以電子票證機構通常也會收取額外的消費回饋。

*《電子票證發行管理條例》、《電子支付機構管理條例》於今年7月修法，整併為《電子支付機構管理條例》，可持續關注電支機構推出的新功能！

卡體成本

每張信用卡都會需要經過印刷、印製持卡人姓名與卡號資訊的流程，製作完成後也須寄送費用。此外，銀行也常在卡面上增加其他特色，藉此吸引消費者的目光、或是更扣合企業理念，如卡面上有特殊需求，也是需要另外加價的。像是台新GOGO卡的LED燈、王道銀行的各式插畫授權卡片(支付圖像授權費用)…等等。

其他成本還包含壞帳費用(未繳納信用卡款者所衍生的呆帳)、行銷活動費用、人事成本等等，可以說經營信用卡真的一點也不輕鬆，還常常因為降回饋被消費者罵哈哈哈。從消費者的角度來說，這些成本完全不會轉嫁到消費者身上，所以當銀行願意提供這些便利服務，大方享受才是最好的選擇，除了刷卡消費外，不妨到銀行官網上看看還有哪些服務或優惠是你從未使用的，也許會有意外的收穫。

收益面-錢到底從哪來?

信用卡本業收入1 — 交易手續費

以刷卡服務來說，各家發卡行可向收單銀行收取根據交易金額計算的發卡行求償費，所以以一般正常情形來說，發卡行會非常願意促進持卡人進行消費，因為越多交易金額，能收取的手續費也越多。然而，現在發卡行給消費者的回饋通常都高於收取的求償費，所以若簽帳金額越高，發卡行需要給付的回饋金也越高，在這樣的狀況下，銀行還是很難從刷卡交易中獲得額外報酬的。

此外，海外交易的求償費用高於國內交易，這也是為什麼多數信用卡回饋，海外回饋都會大於國內回饋的原因。然而，若從消費者角度出發，海外刷卡交易也會再額外收取交易手續費1.5%，所以建議選擇海外回饋大於刷卡交易手續費的卡別比較划算喔！

信用卡本業收入2 — 付費分期、預借現金、循環利息

除了一般遞延支付外，信用卡也提供持卡人付費分期服務，當消費者有購買大額商品需求時，可能不願意在購買時就刷全額費用，通常發卡行可提供3–30期的分期服務，並從中收取分期手續費。

當持卡人有急用資金的需求，可以透過信用卡向銀行申請預借現金服務，這項服務通常會收取手續費以及利息費用。

只要有消費，信用卡每月皆會產出帳單，若持卡人未按期繳納信用卡帳單，會衍生循環利息費用，且這個費用是會不斷複利產生的，所以若遲繳月多期數，需要支付的利息費用也會更高。

在早期，年費收入也會是主要獲利來源之一，但近幾年如有申辦電子帳單或消費達一定門檻，銀行通常都會提供免年費的優惠(畢竟一提到年費持卡人大概會氣到剪卡)，所以可以獲利的地方主要就是上述幾項。

行內跨售(cross-selling)分潤

對於銀行來說，信用卡是最容易接觸到新客戶的產品，以信用卡為媒介，持續發現客戶潛在需求，提供房貸、信貸、保險、存款的業務，作為敲門磚，若行內其他商品是由信用卡導流而產生交易的，則行內財務計算，將會認列部分其他產品收益至信用卡收入，這樣的概念其實就類似shopback向各上架商店收取導流費用是一樣的道理。所以當一間銀行評估是否發行新卡、或renew既有信用卡產品權益時，除了做競品分析外，同時也會思考如何利用產品權益建立客戶與銀行的其他連結。

最常見的像是：銀行常會提供額外優惠給「綁定本行帳戶自動扣繳信用卡費」之客戶，因為只要加了這個條件，客戶就有動機去開立本行帳戶，而後的存款收入即可分潤到信用卡。(每家銀行分潤機制因組織結構不同，差異性滿大，有些不一定會以存款額認列，可能僅以導流客戶數認列固定金額)

外部資源 — 商戶&國際組織合作

為了推廣高回饋信用卡產品，發卡行也常會尋求商戶及國際組織的合作，對於商戶而言，將信用卡包裝至商店促銷活動裡，可有效促進消費者購買更多商品、或更常光顧商店。

對國際組織而言，若能爭取到高回饋信用卡產品的合作，可有效增加國際組織在該市場的市占率，只要市占率增加，未來可預期的相關收益也會隨之增加(前面有提及國際組織會收取季費)，並且，市占率也是國際組織在一個市場是否運作成功的重要指標，這也是為什麼當Mastercard在印度被ban掉時，大家都在傳這對Visa會是一大利基：因為Visa再也不需要跟這個主要競爭對手搶印度市占，銀行的選擇變少，所以Visa也許可以不用再挹注更多資源，即可輕鬆拿到許多合約。

如上述所提及的原因，銀行會極力爭取商戶&國際組織共同分攤高額的信用卡回饋，或提供相關的行銷資源，讓發卡行可降低行銷成本，然而，這樣的爭取也並非每次皆可成功，銀行須提出強而有力的獲利佐證以及清晰的產品市場定位，讓合作夥伴相信這是一筆好投資。

在台灣，信用卡已殺成一片紅海，並且，消費者通常不願意為便利的金融服務付出額外的成本，對於其他國家而言，這真的是一個滿奇特的現象，有不少國外銀行都會針對銀行客戶推出premium方案，若希望享有更好的金融服務，是需要定期付費的(類似台灣信用卡年費概念)，但如同前面所提，現在的信用卡年費幾乎都會減免掉，因此對於金融業來說，「使用者付費」的概念在台灣很難找到利基點，若無法直接從體驗收費，就僅能透過良好體驗帶來其他產品銷售的契機，這也是現今各家發卡銀行亟需突破的關卡-如何透過優質的服務體驗爭取客戶長期往來的機會，客戶的黏著度越高、往來產品數越多，所衍生的收益才能夠持續穩定增加。

｜註解｜

1. 收單銀行：想要提供客戶信用卡付款服務的商店，需要找收單銀行配合協助進行金流清算＆卡片驗證，收單銀行亦可擔任發卡行角色，發卡與收單兩項業務基本上各家銀行都有在進行。